上海“十五五”规划建议明确提出，将着力“拓展跨境和离岸金融服务功能”，并计划“打造离岸金融（经济）功能区”。这一战略部署迅速成为上海地方两会上的焦点议题，与会代表委员围绕离岸市场建设展开了深入讨论。其中，如何通过制度创新和业务突破推动上海成为全球人民币离岸金融枢纽，成为各方关注的核心。
上海市政协委员、上海安杰律师事务所合伙人陈贵在接受采访时指出，离岸信贷与离岸债券是国际金融中心建设的两大支柱业务，对推动人民币国际化、提升上海全球金融资源配置能力具有关键作用。他建议，上海应加快离岸信贷业务创新，构建规则统一、风险可控的离岸债券市场，并细化现有制度框架，为市场发展提供系统性支撑。
针对离岸信贷发展，陈贵提出四项具体路径：一是依托上海自贸试验区和临港新片区的制度优势，完善账户体系与制度设计，夯实业务基础；二是通过产品创新和机构集聚，扩大市场参与主体规模；三是强化风险防控与监管协同，确保业务稳健运行；四是优化基础设施与生态服务，提升市场运行效率。他特别强调，当前需重点解决市场基础薄弱问题，例如推广自贸离岸债、支持境外主体开展“两头在外”发债业务，同时推动CIPS系统扩容并与SWIFT等国际清算系统对接，探索数字人民币在离岸信贷结算中的应用。
在离岸债券市场建设方面，陈贵呼吁深化制度型开放，构建与国际接轨的法治环境。他建议以上海市浦东新区自贸离岸债业务规定为切入点，推动建立“离岸金融特别规则体系”，并通过浦东法规出台“上海市国际金融中心离岸金融条例”，将债券发行、登记、托管等核心环节纳入法治化轨道。他提议在浦东设立“离岸金融法庭”，并在上海金融法院设立专门审判庭，集中处理涉外债券纠纷，为市场参与者提供稳定预期。
监管模式创新是另一重点。陈贵建议上海借鉴新加坡经验，试点“数字围网”监管，升级自贸账户功能，探索建立“新离岸账户”体系，实施“一线完全放开、二线智能管控”的差异化监管。通过区块链技术为资金流动打上“电子护照”，实现全链条追溯管理。在临港新片区，他提出试点“离岸专营子公司+免审单结算”模式，对符合条件的业务实行“白名单”管理，大幅提高资金结算效率。
为加速离岸债券市场发展，陈贵还提出优化市场生态、实施精准激励、深化区域协同等建议。他指出，上海需鼓励发行人民币计价的离岸债券，使其成为国际投资者配置人民币资产的重要工具，同时支持发行与“一带一路”项目挂钩的可持续发展债券和绿色债券，吸引亚投行、丝路基金等国际机构参与。他强调沪港金融协同的重要性，建议推动两地离岸债券市场规则衔接，探索“上海发行、香港交易”或“两地挂牌、自由转换”模式，形成24小时人民币资产交易链。
