近日，由财联社携手华夏基金、腾势共同举办的第五届财富管理论坛暨第三届“财富管理・华尊奖”颁奖典礼在南京顺利举行。活动期间，一场围绕“AI如何深度赋能财富管理”的圆桌对话吸引了众多关注，嘉宾们深入探讨了AI在财富管理领域的应用前景，以及其对业务模式转型的深远影响。
此次圆桌对话阵容强大，由中金公司首席信息官程龙担任主持人，华兴证券总经理马刚、华福证券首席信息官李宁、国泰海通财富平台部总经理毕志刚、广发证券数字平台部总经理曲东荣、华泰证券财富管理解决方案总部联席负责人李婉晴、国投证券数字金融部负责人石磊共同参与。他们围绕AI在财富管理中的角色定位、对投顾效能的提升以及行业格局的影响等话题展开了热烈讨论。
在AI赋能财富管理的定位上，嘉宾们观点各异。华泰证券的李婉晴认为，AI赋能并非简单的工具升级，而是对财富管理业务模式的重塑。华泰推出的AI涨乐，旨在基于AI原生底层重塑客户服务和交易闭环，让客户通过自然语言交互就能获得服务，将更多精力放在投资决策上，从而提升客户服务体验。国泰海通的毕志刚则强调，AI无法重塑财富管理本身，其核心是帮助专业机构向客户提供科学的投资方法，改变机构对财富管理业务模式的理解。
华福证券的李宁从双重视角出发，对AI的变革程度持审慎态度。他认为，AI的出现带来了服务客户入口、客户动线以及千人千面服务动态的变化，但这些更像是范式变革的前瞻，财富管理的底层逻辑并未改变，人、货、场的本质也未发生变化。他指出，财富管理仍离不开人、货、场，大模型只是为“场”增加了新的能力。
AI如何推动券商财富管理向买方投顾转型，是圆桌讨论的另一重点。李婉晴表示，在华泰的探索中，AI投顾与人类投顾相辅相成。AI在信息整理、投研广度等方面具备优势，华泰将多个优秀投顾的能力汇聚到一个Agent上，为客户提供更全能的体验。国投证券的石磊介绍了公司在AI融合下的投顾业务分工和服务方式。公司搭建了人工主观投顾和数字化智能投顾两大服务矩阵，智能投顾业务规模已占整体投顾业务的近八成。他认为，AI技术为买方投顾提供了新路径，可深度联动客户持仓数据，输出定制化服务方案。
广发证券的曲东荣认为，AI对一线投顾的服务效率和质量影响深远。对于优秀投顾，AI可助其高效获取和整理信息，放大服务能力，服务更多高净值客群；对于普通投顾，AI可提升其服务半径，让中小客户也能享受到专属投顾服务。这种AI to B to C的模式，旨在打造标准化服务能力，为客户提供专业化、温情化的服务。
随着AI深度面客，金融机构也面临合规、适当性、留痕、大模型幻觉和责任归属等问题。华兴证券的马刚认为，优秀合规设计是AI能力的重要组成部分，应处理好人机协同，让AI做重复性工作，人做判断性工作。同时，AI的每个答案必须能够溯源，责任分层也很重要。毕志刚从实践角度补充，AI与财富管理结合时，要定义好业务模式，提升海量客户的整体投资胜率水平。
当讨论转向AI对行业格局的影响时，曲东荣认为，AI可推动行业服务效率提升，企业利润取决于整体效率提升程度。对于中小券商，马刚和李宁都认为，在AI面前竞争压力加大，未来只有具备特色的中小券商才能生存。李宁表示，中小券商应将有限资源投向特色化、差异化业务，开展AI投入规划时，部分业务场景应采用原生架构搭建。
